A la banca de desarrollo del Gobierno federal no le está yendo bien en la cobranza -ni en la colocación de créditos ni en la rentabilidad– y la expectativa de analistas es que seguirá así en lo que resta del sexenio.
La cartera vencida con morosidad mayor a 90 días de Nafin, Banobras, Bancomext, la Sociedad Hipotecaria Federal (SHF), Banjército y el Banco del Bienestar creció en su conjunto 40 por ciento en términos reales entre marzo del 2022 (último dato desglosado disponible) y diciembre del 2018, mes en que asumió Andrés Manuel López Obrador la Presidencia, muestran datos de la CNBV ajustados por inflación que en el periodo fue de 16.6 por ciento.
En contraste, en el mismo periodo la cartera vencida de la banca comercial subió 19 por ciento real, detallan cifras del Banxico.
Respecto al índice de morosidad (cartera vencida dividida entre cartera total) de la banca de desarrollo, esta creció 68 por ciento (pasando de 1.9 a 3.2 por ciento), contra un alza de 26 por ciento de la banca comercial (de 1.9 a 2.4 por ciento).
Alfredo Calvo Bañuelos y Ricardo Grisi Rodríguez, director Senior y director de Calificaciones Crediticias para Instituciones Financieras en Standard & Poor’s México (S&P), respectivamente, explicaron que el alza de la cartera vencida de las instituciones de desarrollo deriva de la difícil situación económica, lo que ha impedido a empresas cumplir con sus pagos.
«El tema es que la economía no es tan favorable como años anteriores y el crecimiento está ausente… La mayor alza en cartera vencida está obligando a reservar más y eso le está pegando a la rentabilidad sobre activos (ROA) por el deterioro de la cartera», expuso Calvo Bañuelos.
«La banca desarrollo va a operar con niveles más altos en índices de morosidad respecto a lo que veíamos en años anteriores y, por lo tanto, creemos que todavía este factor de provisiones (reservas) va seguir ejerciendo presiones en la rentabilidad», añadió Grisi Rodríguez.
Brian Rodríguez, analista de bancos en Monex Casa de Bolsa, destacó que lo más importante de este indicador es la trayectoria que viene mostrando en los últimos tres años.
La cartera con morosidad de más de 90 días en marzo pasado de la banca de desarrollo ascendió a 32 mil 630 millones de pesos.
En lo individual, Nafin, Banobras y Bancomext son los que presentan las mayores alzas en cartera vencida respecto inicios del sexenio.
La de Nafin aumentó 509 por ciento real, la de Banobras 267 por ciento y la de Bancomext 72 por ciento, mientras que la del Banco del Bienestar (tras castigar o cancelar el 92.5 por ciento de su morosidad) bajó 87 por ciento, la de Banjército se redujo en 26 por ciento y la de la SHF cayó 52 por ciento.
Derivado de las nuevas disposiciones contables IFRS-9, desde enero del 2022 la cartera vencida es calculada con base en la cartera con riesgo de crédito etapa 3 (con impago mayor a 90 días) sobre lo que los analistas de S&P explicaron que es igual a como se medía anteriormente.
«Ahora los bancos tienen que separar la cartera en etapa 1, que son los que tienen menos de 30 días atraso; en etapa 2, los que ya tienen un atraso entre 30 y 90 días, y etapa 3, que son los que tienen más de 90 días (de atraso)», explicó Calvo Bañuelos.
«Las cifras son comparables, porque el análisis enfrenta a la etapa 3 de marzo del 2022 con la cartera vencida superior a 90 días de diciembre del 2018. Es decir, se está comparando lo mismo», añadió.
